Финансовые обязательства

Финансовые обязательства предприятия — обязательные платежи предприятия, обусловленные его финансовыми и договорными отношениями. Финансовые обязательства предприятия возникают в регламентированных отношениях с бюджетами, внебюджетными (социальными, специализированными, общественными) фондами, банками и другими кредитными учреждениями, контрагентами по хозяйственным связям, вышестоящими организациями, персоналом предприятия.

Обязательства перед бюджетами включают платежи налогов на прибыль, имущество, добавленную стоимость и др. Финансовые обязательства предприятия перед внебюджетными фондами означают внесение единого социального налога (взноса) и других платежей.

Финансовые обязательства предприятия перед банками и другими кредитными организациями состоят в возврате полученных кредитов и процентов за пользование ими, а также в оплате банковских услуг.

Финансовые обязательства предприятия перед контрагентами по хозяйственным связям включают расчеты и платежи за поставленное сырье, материалы, полуфабрикаты, комплектующие изделия, топливо и энергию, за выполненные работы и услуги при соблюдении условий соответствующих договоров.

Обязательства перед вышестоящими организациями связаны с перечислением им средств для создания централизованных фондов и резервов.

Финансовые обязательства предприятия перед персоналом предприятия включают осуществление оплаты труда в соответствии с трудовым законодательством и условиями оплаты труда на предприятии.

Нарушения финансовых обязательств предприятия по объему или сроку выполнения влекут наступление ответственности в виде уплаты штрафов, пени и неустоек в пользу потерпевшей стороны.

Финансовые обязательства являются частью финансовых отношений, связанных с движением денежных средств и основаны на передаче предприятиям финансовых ресурсов для осуществления финансово-хозяйственной деятельности. Они отражаются в пассиве баланса предприятий как долгосрочные и краткосрочные обязательства.

Краткосрочные финансовые обязательства (Short-term liabilities) — все виды используемых предприятием заемных финансовых средств со сроком погашения основной суммы долга до 1 года (краткосрочные банковские кредиты; краткосрочные ссуды небанковских учреждений; эмитированные краткосрочные облигации предприятия; эмитированные векселя; полученные товарные кредиты; различные формы внутренней кредиторской задолженности и т.п.). По версии МСФО: обязательства, которые ожидаются к исполнению в нормальном ходе операционного цикла предприятия или должны быть выполнены в течение 12 месяцев после отчетной даты.

При этом с точки зрения МСФО финансовое обязательство — это любое обязательство, являющееся обусловленной договором обязанностью:

  1. передать денежные средства или другие финансовые активы другой компании;
  2. или обменяться финансовыми инструментами с другой компанией на условиях, которые потенциально невыгодны.

Выделяют внешние и внутренние финансовые обязательства.

Внешние финансовые обязательства у предприятий возникают:

  • перед государством в лице бюджетов и внебюджетных фондов в форме выплаты налогов, сборов и других обязательных платежей;
  • перед партнерами по хозяйственной деятельности в лице поставщиков, подрядчиков, банков, страховых компаний, в части выполнения финансовых аспектов заключенных договоров.

Внутренние финансовые обязательства у предприятий возникают:

  • перед собственниками, в части выплаты им из чистой прибыли предпринимательского дохода или дивидендов за расчетный период;
  • перед филиалами и дочерними фирмами, в части платежей, установленных условиями заключенных с ними соглашений или разовыми распоряжениями руководства;
  • перед наемным персоналом, в части выплаты заработной платы в размерах и сроки, установленные условиями индивидуальных трудовых контрактов или коллективного трудового договора (соглашения).

Финансовые обязательства возникают в результате договорных отношений и требуют уплаты денежных средств или передачи иных финансовых активов другим компаниям и организациям. К финансовым обязательствам также относится предстоящий по договору с другой компанией обмен финансовых инструментов на потенциально невыгодных условиях. При классификации финансовых обязательств следует иметь в виду ограничения, связанные с тем, что обязательства, не предполагающие передачу финансовых активов при их погашении, не являются финансовыми инструментами. С другой стороны, опционы на акции или другие обязательства передать собственные долевые финансовые инструменты другой компании не являются финансовыми обязательствами. Они учитываются как долевые финансовые инструменты.

К финансовым обязательствам относится кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам, по договорам займа и кредитования, включая задолженность по выданным и акцептованным векселям, размещенным облигациям, выданным гарантиям, авалям и другим условным обязательствам. К финансовым обязательствам относится задолженность арендатора по финансовой аренде в отличие от оперативной аренды, которая предполагает возврат арендованного имущества в натуре.

Отсроченные доходы, полученные в счет будущих отчетных периодов, гарантийные обязательства по товарам, работам, услугам, резервы, образованные для регулирования затрат по отчетным периодам, не являются финансовыми обязательствами, так как не предполагают их обмена на денежные средства и другие финансовые активы. Любые договорные обязательства, не предполагающие передачи другой стороне денег или других финансовых активов, по определению не могут быть отнесены к финансовым обязательствам. Например, обязательства по фьючерсным товарным контрактам должны выполняться путем поставки обусловленных товаров либо оказания услуг, которые не являются финансовыми активами.

Финансовые обязательства не следует путать с долевыми финансовыми инструментами, которые не предполагают их погашения денежными или иными финансовыми активами. Например, опционы на акции удовлетворяются путем передачи некоторого числа акций их владельцам. Такие опционы являются долевыми инструментами, а не финансовыми обязательствами.

Источник: http://discovered.com.ua/glossary/finansovye-obyazatelstva-predpriyatiya/

Понятие финансового обязательства

Определение 2

Финансовые обязательства представляют собой имущественные отношения, юридическим содержанием которых является право кредитора требовать от должника совершения определенных активных действий по предоставлению конкретных материальных благ.

Ничего непонятно?

Попробуй обратиться за помощью к преподавателям

Обязательственные правоотношения, как правовая форма существования экономических отношений, традиционно рассматриваются юридической наукой с точки зрения их включенности в предмет гражданского права.

Финансовые обязательства, как вид обязательственных отношений, обладают рядом общих признаков с гражданско-правовыми обязательствами, но отличаются от них публично-правовой природой. Финансовые обязательства возникают в результате договорных отношений и требуют уплаты денежных средств или передачи иных активов другим компаниям и организациям.

Источниками возникновения финансовых обязательств являются:

  1. кредитные договоры;
  2. договоры банковского вклада (депозита);
  3. договоры банковского счета;
  4. договоры, объектами которых выступают:
    • ценные бумаги
    • драгоценные металлы;
    • иностранная валюта;
    • денежные средства;
    • права требования по производным финансовым инструментам;
    • права требования по договорам займа и кредитным договорам;
    • права требования по договорам банковского вклада (депозита).

Сторонами разнообразных финансовых обязательств могут быть:

  1. Россия в лице федеральных органов исполнительной власти;
  2. Центральный банк РФ;
  3. международные финансовые организации, членом которых является Российская Федерация;
  4. кредитные организации;
  5. профессиональные участники рынка ценных бумаг, за исключением регистраторов и финансовых консультантов;
  6. страховые организации;
  7. инвестиционные и пенсионные фонды, а также их управляющие компании;
  8. профессиональные участники рынка производных финансовых инструментов, за исключением финансовых консультантов;
  9. участники товарных бирж.

Финансовые обязательства могут быть прекращены на основании взаимозачета (неттинга).


Рисунок 1. Финансовые обязательства. Автор24 — интернет-биржа студенческих работ

Налоговое обязательство

В силу налогового обязательства одно лицо (должник) обязано совершить в пользу другого лица (кредитора) определенное действие по уплате денег, а кредитор имеет право требовать от должника исполнения его обязанности.

Замечание 1

Таким образом, налоговое обязательственное правоотношение – это правовая связь, в силу которой публично-территориальное образование правомочно требовать от субъекта частного права денежного предоставления.

Как и гражданско-правовые обязательственные правоотношения, налоговое обязательство является относительным правоотношением, поскольку его участники строго определены. Управомоченная сторона представлена публично-правовым образованием, в качестве которого могут выступать: Российская Федерация, субъекты РФ и органы местного самоуправления. Обязанной стороной в налоговом обязательстве являются физические и юридические лица, обязанные осуществлять соответствующие платежи в бюджеты разного уровня. Налоговое обязательство является активным правоотношением, так как кредитору предоставлено право требовать активных действий со стороны должника.

Поскольку притязание налогового кредитора направлено на получение денежной суммы, являющейся материальным благом, налоговое обязательство относится к категории имущественных правоотношений.

В отличие от гражданско-правовых обязательств, налоговое обязательство возникает исключительно из требований закона. И принцип автономии воли, характерный для гражданско-правового обязательства, в налоговых обязательствах отсутствует. Их предметом могут являться только денежные средства в валюте Российской Федерации. Замена предмета налогового обязательства другим имуществом невозможна.

Бюджетное обязательство

Расходование бюджетных средств предусматривает формирование соответствующих обязательств. Они предполагают, что между Российской Федерацией и субъектом-получателем средств соответствующего бюджета возникает материальное правоотношение.

То есть, бюджетные обязательства формируют обязанность государства перед конкретно определенными получателями по предоставлению денежных средств.

В отличие от налоговых обязательств бюджетные могут возникать на основе договора между Россией, как должником, и другими частными и публичными лицами, как кредиторами. Но возможность возникновения бюджетных обязательств на основе договора не переводит эти отношения в сферу гражданско-правового регулирования, поскольку режим расходования государственных средств устанавливается нормами финансового права.

Так как речь идет о предоставлении средств из соответствующего бюджетного фонда (федерального, регионального или муниципального), то предметом обязательства могут быть только денежные средства. Таким образом, предоставление вместо денег каких-либо иных материальных благ по бюджетным обязательствам невозможно. Кроме того, недопустимо внесение в договор о предоставлении денежных средств из бюджета альтернативного способа исполнения данного обязательства.

Замечание 2

Формы выделения средств из бюджета могут быть различными, например межбюджетные трансферты предоставляются в форме дотаций, субсидий или субвенций.

В бюджетных обязательствах кредитор не имеет возможности использовать полученные денежные средства по своему усмотрению, его права распоряжения выделенными деньгами ограничены целевым характером их использования. Все бюджетные средства предоставляются получателю с указанием: на что конкретно можно потратить выделенные деньги.

Если бюджету субъекта Федерации недостаточно средств для выполнения региональных социальных программ, то ему нужны дотации на выравнивание бюджетной обеспеченности. А субсидия на софинансирование обязательств, возникающих при выполнении полномочий органов государственной власти, не отвечает интересам региональной власти, так как предполагает иное направление расходования бюджетных средств.

Источник: https://spravochnick.ru/bankovskoe_delo/osnovy_bankovskoy_deyatelnosti_v_rossiyskoy_federacii/finansovye_obyazatelstva/

Примечания к консолидированной финансовой отчетности: 15. Прочие финансовые активы и финансовые обязательства

15. Прочие финансовые активы и финансовые обязательства

Главная > Консультации > МСФО > Практика применения МСФО (модели отчетности, ответы на вопросы) > Модель консолидированной финансовой отчетности группы компаний в соответствии с МСФО за 2010 год > Примечания к консолидированной финансовой отчетности > 15. Прочие финансовые активы и финансовые обязательства

ОАО «Группа»

15.1. Прочие финансовые активы

2011 г.

2010 г.

На 1 января 2010 г.

Займы и дебиторская задолженность

Векселя

1 438

1 181

1 392

Заем, предоставленный ассоциированной компании

Итого займы и дебиторская задолженность

1 638

1 381

1 592

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи

Акции, некотируемые

5 489

5 503

4 926

Акции, котируемые

1 371

1 896

2 059

Долговые ценные бумаги, котируемые

1 001

1 194

Итого инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи

7 861

8 593

7 709

Итого прочие финансовые активы

9 499

9 974

9 301

Итого необоротные

4 603

4 996

4 830

Итого оборотные

4 896

4 978

4 471

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи – некотируемые долевые инструменты

Группе принадлежат неконтрольные доли участия (от 1 до 6%) в компаниях, с которыми она сотрудничает. Справедливая стоимость некотируемых обыкновенных акций была определена на основе использования модели дисконтированных денежных потоков. Проведение оценки требует от руководства выработки определенных допущений в отношении исходных данных, используемых в модели, в том числе, в отношении кредитного риска и волатильности. Вероятность различных оценок в рамках диапазона может быть достоверно оценена и используется для оценки справедливой стоимости этих некотируемых долевых инструментов, вырабатываемой руководством. Руководство определило, что возможный эффект от использования возможных альтернативных вариантов в качестве исходных данных для модели оценки состоял бы в уменьшении справедливой стоимости на 117 тыс. рублей и 134 тыс. рублей в 2011 и 2010 гг. соответственно при использовании менее благоприятных допущений и в увеличении справедливой стоимости на 80 тыс. рублей и 96 тыс. рублей в 2011 и 2010 гг. соответственно при использовании более благоприятных допущений.

Обесценение финансовых инвестиций, имеющихся в наличии для продажи

В отношении финансовых инвестиций, имеющихся в наличии для продажи, на каждую отчетную дату Группа анализирует, имеются ли объективные признаки того, что инвестиция или группа инвестиций подверглись обесценению. В случае долевых инвестиций, классифицированных в качестве имеющихся в наличии для продажи, объективные признаки обесценения включают значительное или продолжительное снижение справедливой стоимости инвестиций ниже их первоначальной стоимости. Определение того, что является «значительным» или «продолжительным», требует суждения. При вынесении данного суждения Группа оценивает, среди прочего, изменения цен на акции в прошлом, а также длительность периода, в течение которого справедливая стоимость инвестиций была ниже первоначальной стоимости или степень, в которой первоначальная стоимость инвестиций превышала их справедливую стоимость. В 2011 и 2010 гг. признаков обесценения финансовых инвестиций выявлено не было.

Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи – котируемые долговые ценные бумаги и долевые инструменты

У Группы имеются инвестиции в долевые и долговые ценные бумаги, котирующиеся на бирже. Справедливая стоимость котируемых долговых ценных бумаг и долевых инструментов определяется на основе опубликованных котировок цен на активном рынке.

15.2. Прочие финансовые обязательства

2011 г.

2010 г.

На 1 января 2010 г.

Финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток

Производные инструменты, не определенные в качестве инструментов хеджирования

Валютные форвардные контракты

1 502

1 403

1 930

Встроенные производные инструменты

6 510

8 301

8 100

Итого финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток

8 012

9 704

10 030

Финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прочий совокупный доход

Хеджирование денежных потоков

Валютные форвардные контракты

1 825

2 580

2 310

Итого финансовые обязательства, переоцениваемые по справедливой стоимости через прочий совокупный доход

1 825

2 580

2 310

Итого прочие финансовые обязательства

9 837

12 284

12 340

Итого долгосрочные

4 963

6 001

5 921

Итого краткосрочные

4 874

6 283

6 419

Процентные кредиты и займы

На 31 декабря задолженность по процентным кредитам и займам включала в себя следующие позиции:

Процентная ставка

Срок погашения

2011 г.

2010 г.

Долгосрочные кредиты и займы

Облигации

10%

3 931

34 293

Банк 1

12%

27 489

Банк 2

12%

6 000

2 780

Банк 3

LIBOR + 8.5%

2 868

Конвертируемые привилегированные акции

11%

41 201

37 981

За вычетом: краткосрочной части

(7 103)

(34 293)

Итого долгосрочные кредиты и займы

34 098

3 688

Процентная ставка

Срок погашения

2011 г.

2010 г.

Краткосрочные кредиты и займы

Банк 4

9.9%

19 879

23 719

Банк 5

13.5%

10 200

15 900

Банк 6

14.35%

4 000

Банковские овердрафты

13%

По требованию

1 468

1 102

Итого краткосрочные кредиты и займы

31 547

44 721

Облигации

В апреле 2007 года Компания выпустила 1 000 000 неконвертируемых облигаций номинальной стоимостью 100 рублей каждая на общую основную сумму 100 млн. рублей. В 2011 году большая часть держателей облигаций воспользовались возможностью их досрочного погашения. Непогашенный остаток на 31 декабря 2011 и 2010 гг. включал 39 310 облигаций на сумму 3 931 тыс. рублей и 342 930 облигаций на сумму 34 293 тыс. рублей, соответственно. На 31 декабря 2011 и 2010 гг. облигации были переклассифицированы в состав краткосрочной задолженности в связи с ежегодной возможностью досрочного погашения облигаций.

Банк 1

13 марта 2011 года Группа заключила договор на предоставление кредита в размере 30 млн. рублей. Целью кредита является финансирование досрочного погашения облигаций, возможность которого предоставляется их держателям. В качестве обеспечения по данному кредиту Группа предоставила «Банку 1» основные средства остаточной стоимостью 6 000 тыс. рублей и залоговой стоимостью 14 000 тыс. рублей. Погашение кредита производится ежеквартально, начиная с четвертого квартала 2011 года. Сумма погашения 3 172 тыс. рублей переклассифицирована в краткосрочную часть долгосрочной дебиторской задолженности. На 31 декабря 2011 года неиспользованный остаток по кредиту составил 2 511 тыс. рублей.

Банк 2

В ноябре 2010 года Группа заключила договор на предоставление кредитной линии в размере 6 000 тыс. рублей. Кредитная линия обеспечена гарантией ООО «Свет», которое является связанной стороной.

Банк 3

В ноябре 2011 года Группа заключила договор на предоставление кредитной линии в размере 5 000 тыс. рублей. Данная кредитная линия не имеет обеспечений. На 31 декабря 2011 года неиспользованный остаток по кредитной линии составил 2 132 тыс. рублей.

Конвертируемые привилегированные акции

По состоянию на 31 декабря 2011 и 31 декабря 2010 гг. было выпущено 90 000 конвертируемых привилегированных акций. Номинальная стоимость каждой акции составляет 10 рублей. Конвертируемые привилегированные акции по желанию акционеров могут быть конвертированы в обыкновенные акции материнской компании Группы 1 января 2013 г., исходя из расчета: одна обыкновенная акция за каждые три привилегированные акции. Неконвертированные привилегированные акции будут выкуплены 31 декабря 2016 г. по цене 12 рублей за акцию. По привилегированным акциям начисляются дивиденды в размере 10% годовых, выплачиваемые раз в полгода в конце соответствующего периода 30 июня и 31 декабря. Права на получение дивидендов не являются кумулятивными. В случае ликвидации выплаты по обыкновенным акциям осуществляются только после выплат по привилегированным акциям.

Банк 4

В 2010 году Группа заключила ряд договоров на предоставление кредитной линии в рамках лимита, установленного Генеральным соглашением, на общую сумму 25 000 тыс. рублей со сроком погашения в период с февраля по май 2011 года. В 2011 году условия договоров на предоставление кредитной линии были пересмотрены: лимит остался прежним, срок погашения был продлен до февраля – мая 2012 года. Кредитные линии обеспечены залогом оборудования балансовой стоимостью 18 725 тыс. рублей.

Банк 5

В сентябре 2009 года Группа заключила договор на предоставление необеспеченного кредита на сумму 15 900 тыс. рублей со сроком погашения в марте 2010 года. В июне 2010 года Группа пересмотрела условия кредитного договора: сумма кредита составила 10 200 тыс. рублей, срок погашения был перенесен на декабрь 2011 года. В феврале 2011 года задолженность была погашена в полном объеме.

Банк 6

В декабре 2009 года Группа заключила договоры на предоставление револьверной кредитной линии в размере 4 000 тыс. рублей. На 31 декабря 2010 года средства по кредитной линии были выбраны в полном объеме. Задолженность была погашена в полном объеме в июне 2011 года.

Банковские овердрафты

Банковские овердрафты имеют обеспечение в форме части краткосрочных депозитов Группы.

15.3. Хеджирование и производные инструменты

Производные инструменты, не классифицированные в качестве инструментов хеджирования

Группа использует займы, деноминированные в иностранной валюте, и валютные форвардные контракты для управления некоторыми операционными рисками. Эти валютные форвардные контракты не классифицируются как операции хеджирования денежных потоков, справедливой стоимости или чистой инвестиции и заключаются на период, в котором имеет место валютный операционный риск, составляющий, как правило, от 1 до 24 месяцев.

Хеджирование денежных потоков

Валютный риск

На 31 декабря 2011 и 2010 гг. Группа имела валютные форвардные контракты, которые были определены ею как инструменты, хеджирующие ожидаемые будущие покупки у поставщиков по договорам в долларах США, которые рассматриваются Группой как высоковероятные прогнозируемые операции. Валютные форвардные контракты используются для хеджирования валютного риска по существующим договорным обязательствам.

Сроки форвардных валютных контрактов были установлены так, чтобы они совпадали со сроками договорных обязательств. Высоковероятные операции, в отношении которых было заявлено об учете хеджирования, но которые не произошли, отсутствовали. При этом также отсутствовал существенный элемент неэффективности хеджирования, требующий признания в отчете о прибылях и убытках. Хеджирование денежных потоков по ожидаемым будущим покупкам в феврале и марте 2011 г. Было оценено как высокоэффективное. На 31 декабря 2011 г. чистый нереализованный расход в сумме 1 825 тыс. рублей, с соответствующим отложенным налоговым активом в сумме 365 тыс. рублей, относящийся к данным контрактам, был отражен в составе прочего совокупного дохода.

Сумма, исключенная из состава прочего совокупного дохода в течение отчетного периода и включенная в балансовую стоимость объектов хеджирования, была несущественной как в 2011, так и в 2010 году. Ожидается, что суммы, оставшиеся в составе прочего совокупного дохода на 31 декабря 2011 года, будут погашены, и в результате в 2011 году в отчете о прибылях и убытках будет отражен доход.

Встроенные производные инструменты

В 2010 году Группа также заключила договоры с несколькими поставщиками в Европе на покупку материалов, для которых имеется активный рынок продаж. Закупочные цены в данных договорах связаны с ценой электричества. Данные договоры содержат встроенные товарные свопы, которые должны быть отделены от основного договора. Указанные встроенные товарные производные инструменты были выделены и учитываются как переоцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток. Соответствующее влияние на прибыль или убыток отражено в составе финансовых доходов и финансовых затрат.

15.4. Справедливая стоимость финансовых инструментов

Справедливая стоимость финансовых активов и обязательств, включенная в финансовую отчетность, представляет собой сумму, на которую может быть обменен инструмент в результате текущей сделки между желающими совершить такую сделку сторонами, отличной от вынужденной продажи или ликвидации. Справедливая стоимость денежных средств и их эквивалентов, дебиторской и кредиторской задолженности, а также краткосрочной задолженности приблизительно равна их балансовой стоимости ввиду краткосрочного характера указанных финансовых инструментов. Расчет справедливой стоимости долгосрочных финансовых инструментов, выраженных в рублях, осуществлялся путем дисконтирования прогнозных денежных потоков будущих периодов по ставкам 13% и 16% в 2011 и 2010 гг. соответственно. Расчет справедливой стоимости долгосрочных финансовых инструментов, выраженных в долларах США, осуществлялся путем дисконтирования прогнозных денежных потоков будущих периодов по ставке 12% в 2011 и 2010 годах.

На 31 декабря балансовая и справедливая стоимость долгосрочных финансовых инструментов составляла:

Балансовая стоимость

Справедливая стоимость

2011 г.

2010 г.

2011 г.

2010 г.

Активы, оцениваемые по справедливой стоимости

Прочие долгосрочные финансовые активы

4 603

4 996

4 603

4 996

Обязательства, оцениваемые по справедливой стоимости

Процентные кредиты и займы

34 098

3 688

34 853

3 705

Краткосрочная часть долгосрочных процентных кредитов и займов

7 103

34 293

7 103

34 122

Прочие долгосрочные финансовые обязательства

4 963

6 001

4 963

6 001

Источник: http://www.as-audit.ru/consulting/msfo/ifrs_practice/ifrs_practice_report_20101231/ifrs_practice_report20101231_6/ifrs_practice_report201012_615/